Tipy na investovanie do akcií s vysokými dividendami

Po osvojení týchto trikov bude investovanie do akcií oveľa jednoduchšie!

Alec Favale

Prečo uvažovať o dividendových akciách?

V dnešnom prostredí s nízkymi úrokovými sadzbami musia investori niekam dať svoje peniaze, aby videli, ako rastú. Akcie, ktoré majú značnú dividendu, môžu viesť k dlhodobému rastu hodnoty. Spoločnosti, ktoré vyplácajú dividendy, sú zvyčajne vyspelé spoločnosti, ktoré rok čo rok zarábajú peniaze a vracajú časť zisku späť akcionárom vo forme dividendy.

Čo sú dividendy?

Dividendy sú súčasťou štvrťročných alebo ročných výnosov spoločnosti, ktoré sa poskytujú určitému druhu akcionárov. Výšku dividend vyplácaných spoločnosťou určuje predstavenstvo. Tieto dividendy majú zvyčajne formu hotovosti, akcií alebo iných investičných nehnuteľností.

Spoločnosti majú na výber z toho, kedy vykážu zisk za štvrťrok alebo rok. Môžu si buď ponechať zisky v banke vo forme nerozdeleného zisku, čo je často prípad novšej spoločnosti, ktorá sa ešte len etabluje. Spoločnosť má tiež možnosť investovať peniaze do expanzných projektov, marketingu alebo iných oddelení. Treťou možnosťou je poskytnúť ich akcionárom ako dividendy.

Niektoré spoločnosti sa tiež zaoberajú spätným výkupom akcií prostredníctvom svojich čistých ziskov, čo je metóda nákupu vlastných akcií z otvoreného trhu. Tieto spätné odkúpenia akcií však nemenia hodnotu akcií spoločnosti rovnakým spôsobom, ako ceny rastú alebo klesajú, keď nezávislí investori kupujú alebo predávajú akcie spoločnosti.

Nielen veľké spoločnosti vyplácajú dividendy z akcií, ale aj podielové fondy a fondy obchodované na burze (ETF). Ak investor alebo organizácia vlastní akcie v podielovom fonde alebo ETF, vyplatia sa im dividendy, keď fond vykáže zisk.

S podielovými fondmi a ETF je tiež možné, aby akcionári a investori dostali rozdelenie hlavných miest. Tento typ dividend pochádza zo situácií, keď správca fondu zlikviduje určité ziskové akcie a cenné papiere v podielovom fonde. Zisk z tejto likvidácie sa delí medzi akcionárov podielového fondu alebo ETF.

Video o dividendových akciách

Niektoré pojmy, ktoré je treba poznať

Skôr ako zvážite vloženie svojich ťažko zarobených peňazí na burzu, existuje niekoľko základných pojmov, ktoré vás prevedú touto cestou.

Dátum vyhlásenia

Pokiaľ ide o dividendy, dátum vyhlásenia je stanovený dátum, keď výplatu dividend oznamuje predstavenstvo spoločnosti. V deň vyhlásenia predstavenstvo vydá vyhlásenie, ktoré sa odvoláva na dátum vyhlásenia, veľkosť dividendy, rozhodný deň, dátum ex-dividendy a deň výplaty.

Ak sa na to pozrieme ako na časovú os, dátum vyhlásenia spoločnosti môže byť prvý v mesiaci. V takom prípade stanovia rozhodujúci dátum a dátum ex-dividendy.

Dátum záznamu

Rozhodujúci deň je deň, keď spoločnosť prechádza ich elektronickými záznamami a vytvára zoznam akcionárov, ktorým sú dlžné dividendy. Zvyčajne je to niekoľko dní až týždeň po dátume vyhlásenia.

Dátum ex-dividendy je vždy tri dni pred rozhodujúcim dňom. Je to posledný deň, keď si investori môžu kúpiť akcie spoločnosti a naďalej majú nárok na dividendy z daného štvrťroka alebo roka. Napríklad spoločnosť deklaruje zámer poskytnúť dividendy akcionárom ^1. mája. V tomto prípade je rozhodujúcim dňom je nastavená ako 5 ^th mája. Investori by potom mali do ^2. mája nakúpiť akcie a získať z nich dividendy. Ktokoľvek, kto kúpi akcie po ^2. máji, by za toto obdobie nedostal dividendy.

Dôvod, prečo musia investori nakupovať svoje akcie tri dni pred dátumom ex-rekordu, je ten, že dokončenie všetkých papierovačiek a zákulisných nákupov akcií trvá toľko času. Jednotlivec nie je formálne uznaný ako vlastník skladu až tri dni po jeho zakúpení.

Dátum platby

Výplatný deň pre dividendy je zvyčajne týždeň alebo desať dní po dátume ex-record.

Zložený úrok

Všeobecne sa zložený úrok vzťahuje na postup výpočtu úroku z istiny spolu s akumulovaným úrokom všetkých predchádzajúcich období. Na výpočet zloženého úroku pre investície sa používa jednoduchý vzorec:

- P, pričom P sa týka súčasnej výšky istiny, i sa týka nominálnej úrokovej sadzby an označuje počet období.

Napríklad si môžeme vziať istinu vo výške 1 000 dolárov, úrokovú sadzbu 10 percent a obdobie desiatich rokov - s úrokom zloženým na ročnej báze. Na konci desaťročného obdobia je zložený úrok 1593 dolárov.

Aby sme správne pochopili dopad zloženého úroku, môžeme zistiť, čo by investor pri pravidelnej investícii zarobil za desať rokov pri rovnakej úrokovej sadzbe. V takom prípade by zarobili na úrokoch 1 000 dolárov za desať rokov pri 10% sadzbe. Čím vyššia je počiatočná suma, tým viac môže investor zarobiť prostredníctvom zloženého úroku.

Zložené úroky a dividendy

Pre investorov, ktorí pravidelne investujú do spoločností ponúkajúcich dividendy, existuje tiež možnosť reinvestovania týchto dividendových peňazí späť na trh. V istom zmysle investor kombinuje svoje príjmy, pretože touto reinvestíciou zarába oveľa viac peňazí, než by urobil, keby vzal peniaze z dividend a vložil ich na bežný alebo sporiaci účet.

Aby sme pochopili vplyv zloženia na zisky z dividend, využime príklad, keď niekto investuje 20 000 dolárov do akcie, ktorá ponúka dividendy. Táto akcia ponúka 12-percentný ročný výnos. Keby niekto stále reinvestoval peniaze, ktoré zarobil na dividendách, do rovnakých akcií ponúkajúcich dividendy pri tejto ročnej návratnosti po dobu 30 rokov, mal by 599 199 dolárov.

Na porovnanie, ak by investor v našom príklade investoval do dividendových akcií iba pôvodných 20 000 dolárov a ročné dividendy vkladal na bežný alebo sporiaci účet bez takmer žiadneho úroku, pri výplatách dividend za 30 rokov by skončil iba so 72 000 dolárov plus pôvodných 20 000 dolárov v akciách spoločnosti.

Pri zložených investíciách samozrejme existujú riziká, pretože tieto peniaze neustále vraciate na trh s akciami. Existuje riziko, že výnosná a renomovaná spoločnosť prekoná zlé kúzlo, keď ich akciové hodnoty tankovajú. V takom prípade by investor nielenže prestal dostávať dividendy, ale pri poklese hodnoty akcií by prišiel o časť svojich peňazí. To je dôvod, prečo je investovanie do akcií vyplácajúcich dividendy zručnosť, ktorú musia investori ovládať, ak chcú dosiahnuť dlhodobý úspech.

Program DRIP

Program DRIP alebo plány reinvestície dividend je spôsob, ako pre akcionárov nakupovať akcie priamo od spoločnosti, namiesto toho, aby museli prechádzať sprostredkovateľskými činnosťami a ich províziami. To sa deje prostredníctvom peňazí získaných z hotovostných dividend, ktoré si spoločnosť vezme sama a použije ich na nákup investora v spoločnosti viac akcií alebo určité percento akcií.

Je to vynikajúci spôsob, ako môžu investori nielen využiť princíp zloženia úroku na zvýšenie svojich výnosov, ale aj vyhnúť sa poplatkom a provízii spojenej s sprostredkovaním. Väčšina spoločností ponúkajúcich programy DRIP neúčtuje za túto službu nič.

Niektoré programy dokonca umožňujú investorom uskutočniť OCP alebo voliteľnú hotovostnú platbu za účelom nákupu ďalších akcií. Tieto platby sa môžu pohybovať od 25 do 100 dolárov, v závislosti od toho, koľko akcií chce jednotlivec kúpiť. Okrem reinvestovania peňazí zarobených prostredníctvom dividend sú programy DRIP tiež skvelým spôsobom pre investorov, ako zvýšiť svoj podiel v spoločnosti „blue chip“ bez toho, aby museli prechádzať sprostredkovateľskými alebo podielovými fondmi.

Dividendová sadzba

Dividendová sadzba je spôsob výpočtu všetkých anualizovaných výplat dividend, ktoré investor dostane z akcií, fondov alebo portfólií, ktoré vlastní. Patria sem pravidelné platby dividend a všetky jednorazové platby počas daného obdobia. Dividendová sadzba je vyjadrená pomocou tohto jednoduchého vzorca:

Dividendová sadzba = (opakujúca sa dividenda) * (počet období dividend v roku) + jednorazové dividendy

Niektoré spoločnosti majú fixné dividendové sadzby v priebehu niekoľkých rokov, zatiaľ čo iné majú nastaviteľné sadzby. Môžeme sa pozrieť na príklad, keď spoločnosť vypláca dividendu vo výške 5 dolárov štvrťročne spolu s bonusovou dividendou vo výške 1 dolár na akciu z dôvodu obzvlášť výnosnej udalosti, ktorú neočakávali.

V tomto prípade je dividendová sadzba = (1 $) * (4) + 5 $ = 9 $

Výnos z dividend

Výnos z dividend predstavuje spôsob, ako investori pochopia, koľko peňazí spoločnosť vypláca svojim investorom v súvislosti s cenou ich akcií. Dividendový výnos je percentuálna hodnota a počíta sa vydelením ročných dividend na akciu cenou za akciu. Je to skvelý spôsob, ako investori pochopiť „tresknutie svojich peňazí“ pri každej investícii do akcií, ktorú robia.

Na pochopenie dividendového výnosu môžeme použiť príklad zo skutočného sveta:

Spoločnosť Microsoft mala poslednú výplatu dividend vo výške 1,44 USD na akciu. V tom čase sa ich cena akcií pohybovala okolo 54,34 USD. To znamená, že dividendový výnos z akcií spoločnosti Microsoft bol na úrovni 2,65%. Pre väčšie a stabilné spoločnosti je to pomerne bežné číslo. Aj keď pravidelne vyplácajú dividendy z akcií, neplatia obrovské množstvo. Je to preto, že tieto spoločnosti sa zameriavajú na zlepšovanie svojej značky, investovanie do nových technológií a poskytnutie väčšej hodnoty svojim investorom postupným zvyšovaním ceny akcií.

Výplatný pomer

Výplatný pomer je spôsob, ako definovať, aké percento zo zisku spoločnosti sa dostane akcionárom prostredníctvom dividend. Výplatný pomer sa počíta vydelením dividend na akciu ziskom na akciu. Napríklad spoločnosť, ktorá ponúka dividendy vo výške 5 dolárov na akciu a zarába 20 dolárov na akciu, bude mať výplatný pomer 0,25 alebo 25 percent.

Akcie s vysokým výnosom z dividend

Existuje niekoľko investorov, ktorí sa usilujú o prudký nárast svojich investičných peňazí vložením svojich peňazí do akcií s vysokým dividendovým výnosom. Existujú akcie, ktoré ponúkajú značné dividendy, pričom niektoré majú výplatný pomer vyšší ako 0,50 alebo 50 percent. Avšak tieto akcie a akcie sú zvyčajne veľmi riskantné, a to z toho prostého dôvodu, že sa vzdávajú príliš veľa svojich peňazí investorom prostredníctvom dividend.

Spoločnosti ako Microsoft a Apple síce vyplácajú dividendy, ale zlý pár štvrtín nezničí celé ich podnikanie. Je to preto, že v spoločnosti majú veľkú časť svojich peňazí, aby vyrovnali tieto riziká. Naproti tomu spoločnosť alebo fond, ktoré vyplácajú viac ako polovicu svojich ziskov ako dividendy investorom, majú oveľa menší priestor na krútenie. Ak sa tejto spoločnosti niečo pokazí, nachádza sa v ťažkej situácii. Preto musia investori pred investovaním do spoločností, ktoré majú tak vysokú mieru vyplácania dividend, veľmi opatrne.

Napriek rizikám existuje veľa úspešných spoločností, ktoré už roky vyplácajú svojim investorom dividendy, pri zachovaní výplatného pomeru od 0,35 do 0,55. Napríklad Verizon mal v uplynulom roku 51-percentný pomer výplat, zatiaľ čo General Motors dosiahol 55 percent.

Analýza zásob: Verizon Communications Inc. (symbol akcií VZ)

Pokiaľ ide o ich výnosy, zisk na akciu a výplaty dividend, Verizon Communications je jednou z najlepších akcií, aké si investor môže zvoliť. Spoločnosť sa môže pochváliť veľmi vysokými, konzistentnými a postupne sa zvyšujúcimi ročnými príjmami. Ponúkajú tiež stabilné dividendy:

2015: 2,23 USD

2014: 2,16 USD

2013: 2,09 dolárov

2012: 2,03 USD

2011: 1 975 dolárov

Ich zisk na akciu za rovnaké roky bol 4,37 USD, 2,42 USD, 4 USD, 0,31 USD a 0,85 USD. To znamená, že spoločnosť Verizon sa zaviazala vyplácať svojim investorom zvyšujúce sa dividendy, aj keď má spoločnosť sklamaný rok.

Dôvodom, prečo sa môžu týmto správaním vyhnúť, je vysoký výnos, ktorý každoročne zarábajú, a stabilita ich poľa. Zatiaľ čo iné spoločnosti môžu po zlých rokoch trpieť, Verizon má také významné postavenie v mnohých rôznych komunikačných oblastiach, že o ich zostávajúcej sile nie sú pochýb.

Čo sa týka ich výplatného pomeru, Verizon sa za posledných päť rokov pohyboval na úrovni 0,51, 0,89, 0,52, 6,55 a 2,32. Ich pomer P / E sa pohyboval medzi 30 a 40 v rokoch 2011 a 2012. Pomer P / E Verizonu sa v prvých dvoch štvrťrokoch 2013 prudko zvýšil, a to kvôli ich relatívne slabým príjmom v rokoch 2011 a 2012. Od začiatku roku 2014 pohybovali sa medzi 10 až 20.

Nezabudnite, že pomer P / E je výpočet ceny za akciu vydelený ziskom za akciu z posledných štyroch štvrťrokov. To znamená, že pomer P / E spoločnosti k januáru 2016 odráža údaje za predchádzajúce štyri štvrťroky. Spoločnosti, ktoré majú vysoký pomer cena / zisk, predvádzajú vysokú cenu akcií aj napriek relatívne nízkemu zisku na akciu.

Ak má spoločnosť vysoký pomer P / E, znamená to, že investori veria, že v nasledujúcich rokoch zažijú výrazný rast. V prípade spoločnosti Verizon Communications sa ukazuje, že investori mali pravdu. Ich zisk na akciu sa v rokoch 2013 a 2015 výrazne zvýšil.

Päťročný cenový graf akcií spoločnosti Verizon. Čierne písmená „D“ sú dátumy, keď sa štvrťročná dividenda vypláca akcionárom.

Typy akcií pre dividendy

Kedykoľvek sa investorov opýtajú na typy akcií, ktoré konzistentne vyplácajú najviac dividend, nasmerujú vás na spoločnosti v telekomunikačnom a verejnoprospešnom sektore. V priemere telekomunikačné spoločnosti ponúkajú 5-percentné výnosy a verejné služby 3,5 percenta. Výnos akcie sa týka príjmu z investície.

Pamätajte, že spoločnosti, ktoré pravidelne vyplácajú najviac dividend, nie sú vždy spoločnosťami, ktoré majú najvyšší percentuálny nárast výplat dividend z jedného roka na druhý. Je to preto, že tieto spoločnosti, ktoré sú zvyčajne v telekomunikačnom a verejnoprospešnom sektore, uprednostňujú zachovanie konzistentnosti so svojou dlhodobou víziou pre spoločnosť a so svojimi výplatami dividend.

Ako je uvedené na príklade spoločnosti Verizon Wireless, od týchto spoločností sa očakáva neustále zvyšovanie výplat dividend. Je však zriedkavé, že v telekomunikačnom alebo verejnoprospešnom priemysle dôjde k zvýšeniu dividend o 20 alebo 30 percent. Tieto skoky sa častejšie vyskytujú v diskrečných alebo spotrebiteľských akciách. Ponúkajú najlepší percentuálny nárast z jedného roka na druhý, ale tieto spoločnosti sú tiež nepredvídateľné, pokiaľ ide o ich cenu akcií. Po skvelých dvoch rokoch môžu nasledovať veľmi zlé pre investorov, vďaka čomu sa budú ťažšie predávať ako dlhodobé investície.

Pri zvažovaní druhov akcií z hľadiska dividend považujte spotrebiteľské svorky za dobrý ukazovateľ pre väčšie spoločnosti, ktoré zostanú vždy na pevných základoch bez ohľadu na výkon ekonomiky. Spotrebné materiály sú tovar, ktorý ľudia nie sú ochotní vylúčiť zo svojho rozpočtu bez ohľadu na to, koľko peňazí zarobia. Spoločnosti ako Procter & Gamble alebo Phillip Morris podnikajú v oblasti základných výrobkov pre spotrebiteľov.

Investori, ktorí chcú mať za svoje peniaze skutočnú hodnotu, pokiaľ ide o dividendy, môžu tiež analyzovať zoznam dividendových aristokratov. Tento zoznam sa týka spoločností, ktoré poskytli svojim akcionárom zvyšujúce sa dividendy za posledných 25 rokov. Tento zoznam tvoria spoločnosti ako Walgreens Boots Alliance, Questar Corp, McDonald's a Wal-Mart Stores.

Dobrá kniha o dividendových akciách

Dôležitosť diverzifikácie

Cieľom diverzifikácie investícií do akcií je znížiť riziko pre investora. Cieľom investovania je koniec koncov získanie značných výnosov pri súčasnom obmedzení rizika človeka v prípade, že konkrétna spoločnosť alebo odvetvie utrpí zlé kúzlo.

Nie je možné poskytnúť investorom záruku, že ich portfólio nikdy neuvidí straty. Bez ohľadu na to, ako veľmi sa človek diverzifikuje, nemôže sa stopercentne chrániť pred rizikom. Drvivá väčšina odborníkov z Wall Street sa však domnieva, že najlepším spôsobom, ako minimalizovať riziko pri dlhodobom investovaní, je diverzifikácia.

Keď diskutujeme o diverzifikácii, musíme sa najskôr pozrieť na typy rizík spojených s investíciami do akcií. Riziká sa všeobecne delia na dve kategórie: nediferencovateľné a diverzifikovateľné.

Ako tieto slová naznačujú, nedefinovateľné riziko sa týka systémového rizika, ktoré môže zahŕňať všetky spoločnosti na trhu. Napríklad zmena úrokových sadzieb, vysoká inflácia, vojna, hospodársky kolaps a ďalšie podobné udalosti môžu mať dopad na každý jednotlivý sektor na trhu. Pre investorov je nemožné diverzifikovať svoje akciové portfólio na ochranu pred týmto rizikom.

Teraz prichádzame k diverzifikovateľnému riziku, ktoré je špecifické pre spoločnosť, priemyselné odvetvie, trhový sektor alebo dokonca krajinu. Toto je typ rizika, ktoré sa zmierňuje diverzifikáciou.

Diverzifikácia sa dosahuje nákupom akcií v spoločnostiach z rôznych trhových odvetví, priemyselných odvetví a krajín. Cieľom je mať zbierku akcií, kde časť portfólia tlmí úder druhej časti, ktorá prežíva zlé obdobie. Ak má napríklad päť z vašich desiatich investícií zlých 6 až 12 mesiacov zlých, ďalších päť by malo dosahovať dostatočnú výkonnosť, aby sa zabezpečilo, že vaše celkové portfólio bude mať každý rok pozitívny výkon.

Diverzifikáciu je možné vykonať aj nákupom ďalších aktív, napríklad dlhopisov, zlata alebo iných komodít.

Držte krok s firmami a trendmi na trhu

Hlavná časť diverzifikácie akcií spočíva v držaní kroku s informáciami o spoločnostiach v portfóliu investorov. Okrem toho musia investori venovať pozornosť celému trhu a odvetviam súvisiacim s ich investíciami do akcií. Napríklad investor s investíciami do spoločností Apple a Microsoft by venoval osobitnú pozornosť trendom na trhu, ktoré súvisia s technologickým priemyslom.

Sústredením sa na spoločnosti a ich priemyselné odvetvia ako celok sa môžu investori pokúsiť reagovať pred zvyškom trhu na nákup a predaj akcií. Ak investor vidí varovné signály na trhu pre konkrétne odvetvie, môže obmedziť svoje investície do určitých akcií a investovať tieto peniaze inde.

Investori sa tiež musia snažiť porozumieť trendom na trhu a tomu, ako môžu ovplyvniť ceny svojich rôznych akcií. Trendy na trhu sa týkajú celkového správania sa finančných trhov. Napríklad akciové trhy sa často označujú ako „býčí trh“ alebo „medvedí trh“ v závislosti od toho, či trh smeruje nahor alebo nadol.

Aj keď je veľmi ťažké odhadnúť trhové trendy skôr, ako k nim dôjde, investori môžu často pochopiť, či konkrétny trh zažíva „bublinu“. Napríklad mnoho investorov malo pocit, že trh s bývaním zažíval v rokoch pred finančnou krízou v roku 2008 bublinu.

Ak má investor akcie, ktoré sú súčasťou odvetvia, a verí, že priemysel zažíva bublinu, bude musieť premýšľať, kedy by mal do týchto spoločností prestať investovať. Ak predčasný pokles spoločností znamená stratu z potenciálnych ziskov zo zvyšku bubliny, príliš dlhé čakanie znamená riziko finančnej straty, pretože ceny akcií týchto spoločností začnú klesať.

Zrieknutie sa zodpovednosti:

Tento článok slúži iba na vzdelávacie účely. Pred nákupom alebo predajom akcií alebo dlhopisov sa poraďte so svojím finančným poradcom alebo obchodníkom s cennými papiermi. Pamätajte - akcie nie vždy majú vyššiu hodnotu!